某某市城北快速路（引江济汉渠～某某某大道）建设工程PPP项目财政承受能力论证

《某某市城北快速路（引江济汉渠～某某某大道）建设工程PPP项目财政承受能力论证》由会员分享，可在线阅读，更多相关《某某市城北快速路（引江济汉渠～某某某大道）建设工程PPP项目财政承受能力论证（13页珍藏版）》请在装配图网上搜索。

1、目录第一章论证概述1第二章政府支出责任识别2一、责任识别2（一）股权支出2（二）运营补贴支出2（三）风险承担支出3（四）配套投入支出3二、支出测算4（一）股权投资支出4（二）运营补贴支出4（三）风险承担支出5（四）财政支出6第三章 政府能力评估7、财政支出能力评估7二、行业和领域平衡性评估8三、财政承受能力论证结论9附件1 ：财政支出测算表10三、财政承受能力论证结论在项目全生命周期内，财政支出责任占当年一般公共预算支出的比例都不超过10%,且当前某某某市所有ppp项目的财政支出责任占当年一般公共预算支出的责任均不超过10%。同时本项目包含道路建设和综合管廊建设，一个项目涉及到市政道路和管网两

2、个子行业，且道路与综合管廊同步建设是一种合理和有利的安排，本项目不存在在某个行业和领域过于集中的问题。因此财政承受能力“通过论证”，项目适宜采用PPP模式。策某某市粟柴某大道PPP项I州放承受能力论证报告附件1:财政支出测算表政府财政支出表单位：万元序号项目1234567891011121314151股权戈出9897989749490000000000002运汗补贴支出00010530610530610530610530610530*1053061053061053061053061053061053061053063风险承押支出70217021352410101111111111121289

3、012134配套投入支由0000000000000005财政支出合计(1*2+3+4)1691816918847210531610531610531610531610531(1053171053171053171053171061951053181053186一般公英预算支出130521414096321522402164419-11775730191778820712H223690824158612609130281786030432893286752354969238336687财攻支出占比(5/6)1.3Wl.2(W0.就6. 4代5.93S5.佛5.08,4.714.瞬4.0出3.73

4、. 46%3. 2必2.9732. 75A10第一章论证概述为推动中心城区外围新区开发建设，更好的促进某某某市城北片区科学发展；完善中心城市路网结构、满足中心城区交通需求不断增长；完善对外交通衔接，提高中心城区辐射能力、促进城市经济发展；改善沿线居民生活环境和出行条件，促进沿线土地开发利用。某某某市政府将通过政府和社会资本合作模式（以下简称“PPP”）实施城北快速路项目建设。按照政府和社会资本合作项目财政承受能力论证指引财金201521号和政府和社会资本合作项目财政管理暂行办法（财经财金201692号）要求，经审核通过物有所值评价的项目，由同级财政部门依据项目实施方案和物有所值评价报告组织编制

5、财政承受能力论证报告，统筹本级全部已实施和拟实施PPP项目的各年度支出责任，并综合考虑行业均衡性和PPP项目开发计划后，出具财政承受能力论证报告审核意见。确定项目是否“通过论证”，对“通过论证”的项目，纳入PPP项目开发目录管理，将财政支出责任纳入预算统筹安排。开展PPP项目财政承受能力论证，是政府履行合同的重要保障，有利于规范PPP项目财政支出管理，有效防范和控制财政风险，实现PPP可持续发展。通过对某某某市财政承受能力的真实反映，为PPP项目财政预算管理提供可行性依据，为社会资本运行该项目提供理论数据参考，以满足某某某大道PPP项目能够顺利进行的需求。第二章政府支出责任识别为了科学评估项目

6、实施对当前及今后年度财政收支平衡状况的影响，并为PPP项目财政预算管理提供依据，需要对项目的各项财政支出责任能够清晰识别和测算。开展PPP项目财政承受能力论证，是政府履行合同义务的重要保障，有利于规范PPP项目财政支出管理，有序推进项目实施，有效防范和控制财政风险，实现PPP可持续发展。-、责任识别在PPP项目全生命周期的不同阶段，政府承担不同的义务，财政支出责任主要包括股权支出、运营补贴支出、风险承担支出、配套投入支出。（一）股权支出股权支出责任是指在政府与社会资本共同组建项目公司的情况下，政府承担的股权投资责任。本项目由政府和项目公司共同出资设立项目公司，政府方以股东方的身份参与项目重大事

7、项的决策。（二）运营补贴支出运营补贴支出责任是指在项目运营期间，政府承担的直接付费责任。不同付费模式下，政府承担的运营补贴支出责任不同。政府付费模式下,政府承担全部运营补贴支出责任；可行性缺口补助模式下，政府承担部分运营补贴支出责任；使用者付费模式下，政府不承担任何运营补贴支出责任。本项目为“政府付费+可行性缺口补助”模式，其中道路资产的可用性服务和运营维护服务由政府方购买服务支付服务费，综合管廊资产有一部分使用者付费，不足的部分由政府进行可行性缺口补助。（三）风险承担支出风险承担支出责任是指项目实施方案中政府承担风险带来的财政或有支出责任。本项目中由政府承担的社会风险、政策风险、部分不可抗力

8、风险以及因政府方原因导致项目合同终止等突发情况，所产生财政或有支出责任。（四）配套投入支出配套投入支出责任是指政府承诺将提供的配套工程等其他投入责任，包括土地征收和整理、建设部分项目配套设施、完成项目与现有相关基础设施和公用事业的对接、投资补助、贷款贴息。本项目配套工作由政府负责，对应产生的费用由项目公司承担，如临时场地费、征地赔付费用、土地整理费用等；因此，本项目政府配套支出责任为零。二、支出测算综合考虑各类支出责任的特点、经营性收入可能的情行和发生概率等因素，对项目全生命周期内财政支出责任分别进行测算。（-）股权投资支出股权投资支出应当依据项目资本金要求以及项目公司股权结构合理确定。股权投

9、资支出责任中的土地等实物投入或无形资产投入，应依法进行评估，合理确定价值。本项目总投资824768万元，项目资本金247430万元，政府方股权占比10%,股权支出为24743万元。根据项目建设进度安排和资金投入安排，建设期第一年投入资本金9897万元，第二年投入9897万元，第三年投入4949万元。（二）运营补贴支出运营补贴支出二项目公司总收入-使用者付费本项目资产包括三部分：_是道路资产，采用“政府付费”模式，按照绩效付费，由政府部门根据绩效考核结果支付项目公司道路服务费；二是综合管廊资产，采用“可行性缺口补助”模式，本次测算其全部收入，届时将其全部收入减去可行性缺口补助；三是经营性资产，主

10、要是沿线道路广告、停车场和加油站，由使用者付费，该资产具体由某某某市政府授权的实施机构与项目公司协商确定，暂不纳入核算。项目公司服务费分为两部分：一是资产可用性服务费；二是维持资产可用性的运营维护费。项目公司服务费收入（Y）二可用性服务费（Y1） +运营维护收费(Y2)；可用性服务费收入考虑项目的建设成本（含工程建设其他费用）、融资成本、合理利润以及相关税费。运营维护费收入包括运营维护成本、合理利润及相关税费。1、可用性服务费（Y1）可用性服务费（Y1）= 用1 - （1 +其中，P为项目全部建设成本，根据可研投资估算表数据，P为824768 万元；i为年度折现率，为保证项目内部收益率及资本金

11、内部收益率维持合理水平，本项目年度折现率取6. 4%；n为项目合作期内的运营年份，为12年；将以上数据带入上述公司，得出年可用性服务费（Y1）为100544. 58 万元。2、运营维护收费（Y2）运营维护收费（Y2）二运营维护成本均值* （1+合理利润率）其中，合理利润率结合当前的融资环境及参考行业水平取5. 88%；运营维护成本平均为5923万元/年；将以上数据带入上述公式，得出运营维护收费（Y2）二5958万元。合计政府支付道路服务费（Y） =Yl+Y2=100474万元。3、运营补贴支出政府运营补贴支出二政府付费-综合管廊二100474-1197=99277万元（三）风险承担支出在PPP

12、模式下，政府主要承担社会风险、政策风险等自留风险所支出的成本。根据本项目风险分配原则，政府主要承担社会风险、政策风险以及因政府方原因导致项目合同终止等突发情况，会产生财政或有支出责任。由于本项目中政府所承担风险级别较低，风险程度较低,可按照项目风险总成本的15%计提为政府自留风险。经计算，政府在建设期平均每年需要承担自留风险5855万元/年，在运营期平均需要承担自留风险78万元/年。表22政府自留风险单位：万元建设期均值123自留风险支出5855702170213524运营期均值456789101112131415自留风险支出781010111111111112128901213（四）财政支出

13、财政支出二股权支出+运营补贴+风险承受支出+配套支出表23政府财政支出单位：万元建设期均值123政府财政支出1410316918169188472运营期均值456789政府财政支出105390105316105316105316105316105316105317运营期101112131415政府财政支出105317105317105317106195105318105318第三章政府能力评估-、财政支出能力评估本项目偏公益性的项目，主要依赖政府财政补贴。根据财政21号文建议，每一年度全部PPP项目需要从预算中安排的支出责任，占一般公共预算支出比例应当不超过10%o近5年来某某某市一般公共预算

14、支出如下表所示：表31近5年某某某市一般公共预算支出增长情况单位：万元年份201020112012201320142015一般公共预算支出561,897641,337744, 689830, 162844, 0771, 119,011增长率14.14%16. 12%11.48%1.68%32. 57%考虑到前五年的增长情况，某某某市一般公共预算支出每年分别增长14. 14%、16. 12%、1.68耕口 32. 57%,平均增长率为10%。综合当前国内经济环境，将由GDP增长模式转变为新常态经济增长模式，以促增长、调结构、保质量为目标，最终实现经济可持续增长。基于此，地方财政收入不应当被过高估

15、计，初步设置某某某市公共预算支出在2015年后的平均增长率为8%并保持持续增长，某某某市15年内的一般公共预算支出预测如下：表3-2某某某市15年内的一般公共预算支出预测表单位：亿元建设期123政府财政支出131141152运营期456789101112131415政府财政支出164178192207224242261282304329355383根据以下公式计算出财政支出占比:某某某市一般公共预算支出财政支出占股权支出+运营补贴支出+风险承担支出+配套投入支出表3-3财政支出占比单位：%建设期123政府财政支出占比1.301.200. 56运营期456789101112131415政府财政支

16、出占比6.415. 935. 495. 084.714. 364. 043.743.463. 232. 972. 75本项目建设期财政支出占比不超过1.5%,运营期政府支出不超过6. 5%,随着某某某市政府财政支出的增加，运营期财政支出逐年减少，财政支出压力逐渐减少。二、行业和领域平衡性评估本项目包含道路建设和综合管廊建设，一个项目涉及到市政道路和管网两个子行业，道路与综合管廊同步建设是一种合理和有利的安排,且是某某某市第一个道路和综合管廊建设PPP项目，本项目不存在在某个行业和领域过于集中的问题。同时，本项目的实施将给某某某城市路网和居民生活质量带来本质的提升，产生巨大的生态效益、经济效益和社会效益。