财务基础知识和财务分析培训--中国移动

财务基础知识和财务分析 2007年 9月 2 目录 财务基础知识 财务核算的两大基本原则 主营业务收入的确认 销售折扣折让的确认 结算政策变化 公司费用构成及相关口径 国内、香港和美国口径报表的差异 财务分析 财务核算的两大基本原则 4 原则之一：资本性支出和收益性支出的区分 资本性 支出 记帐原则 收益性 支出 属于固定资产或无形资产 为了长期受益的： 1年 不直接影响当期的净利润，但通过按年限分摊或提取折旧间接影响当期乃至后期的净利润 主要内容和特点 不属于固定资产或无形资产 仅为了短期受益： 1年 主要内容和特点 工程投资直接形成 零星购买固定资产 购买计算机软件等无形资产 主要内容和特点 促销费用 客户服务费用 维护修理费用 . 举 例 I. 从 03年底起，省公司明确规定了工程投资中不再列支建设管理相关费用，直接从当期相应成本费用中列支。 目前公司零购资产的操作模式是按照全年零购计划全额下拨资金至分公司自行使用，如存在省公司统购占用零购计划的，年底将进行资金的清算。 主要内容和特点 说 明 5 资本性支出和收益性支出易混淆的地方 房屋装修和房屋维修 融资租赁和经营性租赁 维护用资产和维护用材料 低价值资产和高价值低值易耗品 具体判别过程中，一般都是通过合同、发票，了解其具体形式和用途，比照上述原则得出判断。因此合同的相关描述、签订方式，发票的开具非常重要。 6 原则之二：权责发生制和收付实现制的区分 权责 发生制 记帐原则 收付 实现制 主要内容是收入、成本费用和工程投资 已经实现 已经发生 应该承担 不论是否付款，而是应收应付多少 已经支付款项 已经收到款项 不论是预收款，还是当月用户的话费 而是实收实付多少 主要内容和特点 在财务收支预算和资产负债表预算时，要按照权责发生制 体现应收应付的概念 主要内容和特点 在编制资金预算时，要按照收入实现制 体现实收实付的概念 应用举例 除了资金预算外， 在进行财务预算、分 析以及相关决策时， 应用权责发生制的观 念去考虑，而不能以 “当期付钱与否”来考 虑问题。 主要内容和特点 说 明 7 执行权责发生制应注意的问题 对费用发生受益期的关注，原则上不要签订跨期，特别是时间较长的跨期合同；如对租赁费用很多分公司有时会签订长达数十年时间的合同，而一次性支付资金； 对存货（库存商品、库存材料）出库使用后形成费用时限给予合理估计，不能简单以购置金额计算当期费用： 如手机出库形成营业费用或其他业务支出； 库存维护用备件和材料只有在出库后才形成维护费。 除成本费用外，资本性开支也应完全遵循权责发生制原则。 权责发生制本身存在暂估、预提性质，但决不是为达到预算数据而简单进行数字计提； 业务部门按照 提供暂估和预提等相关支撑性资料尤为重要，以符合会计基础工作规范，经得起各类审计检查。 主营业务收入的确认 9 收入确认的原则 收入项目：基本通话费、长途通话费、话音增值业务、短信数据业务、非短信数据业务、网内收入、网间收入、出租电路及网元收入、出租设备收入、销售折扣折让、移动公话、其他收入等。 确认的原则 电信业务已经提供，方可确认收入； 各公司所属用户的收入确认应以计费系统出具的报表为依据，集团省际结算以集团结算单为准； 除结给电信运营商外的业务合作方的款项外，向用户收取的任何费用，其归属公司都应在相关电信业务提供后确认为收入； 网内收入反映集团内部的收入；网间收入反映与其他国内外电信运营商的收入结算 10 漫游收入的分类 漫游收入：移动的资费定价的特点决定了财务收入项目的分类 基本通话费包含本地通话和漫游通话 本地通话费就是用户在归属地通话发生的基本通话费收入 漫游通话费就是用户在漫游地通话发生的基本通话费收入，如全球通用户在国内漫游时，按 分钟收取漫游通话费； 长途收入仅指用户在归属地或省内漫游地拨打省内长途以及做被叫时发生的长途通话费，目前在财务报表上把 销售折扣折让 12 定义 财务核算的销售折扣折扣有价卡打折销售的折扣折让额有价赠送金额（包含积分兑现）系统充值中计费及财务部门无法直接剔除的部分 系统充值中计费及财务部门无法直接剔除的部分 抵扣出帐收入（暗折）部分在收入报表反映（明折）部分 产品折扣后台批量赠送 省支撑中心下发的收入数据表中的系统充值额是产品折扣的一部分，需要冲减当月收入 13 折扣公式讲解 200708_使用系统充值额 优惠产品折扣 退款流出 退款流入 批量预存 折扣值 a b c d e f=b+e a：产品折扣的一部分，反映在报表上，属于冲减当月收入的明折； b：除 d：每月从账户 帐前或后）； c：在 e：每月从后台批量预存赠送的折扣； f：每月用户实际参与销帐的折扣，在计费出帐收入报表中分摊的折扣，暗折部分 实际上这是当期抵扣收入的折扣，并不是完整的当期折扣，由于去年我省是按一次性折扣的办法，导致在当月还有一部分参与销帐但不再抵扣收入的折扣。 结算政策的变化 15 结算政策的变化 内结算政策发生变化 关于调整省际漫游通话费结算原则和标准的通知 （中移有限市 200653号 ） 1、省际漫游客户产生的省际漫游通话费按照 分钟的标准由客户归属地省公司结算给漫游地省公司。 2、客户省际漫游产生的国内长途通话费不再进行结算，主被叫国内长途费收入均归归属地省公司。 3、客户省际漫游产生的国际（及港澳台）长途通话费收入按原结算办法，全额归漫游地省公司。 4个月 把 我公司用户与联通公司用户网间呼叫路由由“发端入网”改为“收端入网” ； 修改长途结算标准为 分钟。 与联通网间结算变化 2004年 1月以前，与联通仅结算长途通话费； 2004年 1月开始，增加本地通话结算结算标准（ 分钟）。 24个月 16 结算政策对收入的影响 项目 单位 2006年上半年实际 2006年下半年预计 全年累计 1、 网内结算收入 原预算： 百万元 (1) 静态测算（假设业务量与原预算相同） 新政策： 百万元 因结算政策调整对结算收入的静态影响 百万元 (2) 动态测算（假设考虑结算政策对业务量的影响注 4） 新政策： 百万元 因结算政策调整对结算收入的动态影响 百万元 2、 网内结算支出 原预算： 百万元 (1) 静态测算（假设业务量与原预算相同） 新政策： 百万元 因结算政策调整对结算支出的静态影响 百万元 (2) 动态测算（假设考虑结算政策对业务量的影响注 4） 新政策： 百万元 因结算政策调整对结算支出的动态影响 百万元 3、 因结算政策调整对利润的静态影响 百万元 因结算政策调整对利润的动态影响 百万元 公司费用构成及口径 18 公司目前费用构成 其他业务支出 销售及推广费用 修理费 人工成本 折旧及摊销 网内网间结算支出 电路及网元租赁费 客户服务费 其他 运营支出 公司所有成本费用 营业外支出 利息支出 以前年度损益支出部分 营销费用 19 费用相关口径 译为销售、一般管理费用及其他行政管理费，主要包括修理费、营销费用、低值易耗费、坏账准备、资源占有费、租赁费、各项资产减值、劳务费以及各项行政办公费等。 营销费用 广告费 展览费 业务宣传费 促销费 代办手续费 公司为宣传产品、服务而实际支付的广告费。该广告需为经 工商部门批准的专门机构制作，并通过一定媒体传播的广告 。广播电视、报刊杂志、户外广告。 除广告、展览两个项目以外的以宣传企业形象、业务，提高知名度为目的的费用支出。该项费用的支出不应是针对个体用户的，个体用户不应因此而直接获得价值较高的利益。如：印制业务宣传单、册的费用、小礼品制作费以及开展新业务的新闻发布会等费用支出。 为发展新用户、增加业务使用量等目的而开展的活动中所支付的能够使个体客户直接获得较高利益的费用。 销售佣金 客户服务费 公司因委托其他单位代办电信业务而按合同或协议规定支付的费用。代收话费 、代办业务 （如换号、推销新业务等） 按规定支付给其他单位代办发展新用户、销售有价卡的佣金。 为了提高用户忠诚度而支付的服务于个体客户但不使客户直接获取经济利益的费用。 目前客户服务费主要是帐单打印费用、用户使用积分兑换各类物品、组织特定用户联谊的费用、全球通客户俱乐部活动费、饮料、书籍费用等 。 国内、香港和美国口径报表的差异 21 国内、香港及美国财务报表格式的主要 差异 损益表的主要科目 国内 香港及美国 主营业务收入 (含营内地、香港及美国财务报表格式的主要 差异 损益表的主要科目 业税金及附加 ) 通话费收入 月租费收入 增值业务收入 数据业务收入 网间结算收入 / 支出 (净额 ) 其它收入 营运收入 (不含营业税金及附加 ) 通话费收入 ( 月租费收入 ( 其它营运收入 (- 新业务收入 (主要包括增值业务及数据业务收入 ) - 网间结算收入 (- 其它 主营业务成本 电路租费 折旧 职工工资及福利费 其它 电路租费 (网内、网间结算支出 (折旧 (包括在主营业务成本、 营业费用及管理费用中的折旧 ) 人工成本 (包括在主营 业务成本、营业费用、管理费用中的职工 工资及福利费和职工奖励及福利基金 ) ( 其它 (包括在主营业务成本、 营业费用及管理费用中的其它 ) 营业费用 折旧 职工工资及福利费 其它 管理费用 折旧 职工工资及福利费 其它 财务净收益 财务费用 (及其它支出 利息收入 (22 损益表中国、香港及美国会计准则的主要差异 收入差异 1、营业税对冲收入，香港、美国口径收入需扣除营业税金及附加。 2、网内、网间结算支出调整至成本费用项。国内口径收入要扣除网内、 网间结算支出。香港美国口径下入访漫游省际长途收入和出访漫游省际长途支出重分类到网间结算收入和支出。 香港、美国口径运营收入 =国内口径收入 +网内、网间结算支出 财务费用下的手续费与汇兑损益重分类到管理费用 坏账收回从管理费用重分类到营业外收入 职工奖励及福利基金：中国按照公司章程，根据董事会决定的提取比例，从公司税后利润中提取职工奖励及福利基金作为利润分配 ，不影响损益。香港及美国口径将提取的金额作为公司的人工成本 。 国产设备抵免：中国直接递减所得税费用，增加当期损益。香港、美国视同政府补贴，按资产剩余使用年限分摊至营业外收入。 以前年度损益 :中国追溯调整以前年度损益，不影响当年损益。香港、美国口径不追溯调整以前年度，直接影响当年损益。 23 目录 财务基础知识 财务分析 财务分析基础知识 财务分析应注意的几个问题 财务分析基础知识 25 什么是财务分析 财务分析以审慎选择财务信息为起点，作为探讨的根据；以分析信息为重心，以揭示其相关性；以研究信息的相关性为手段，以评核其结果。 台湾政治大学教授洪国赐 26 对财务分析的总体认识 将企业财务所提供的数据转换成对特定决策有用的信息 分析的前提的正确理解财务数据 财务分析的过程是将整个财务数据信息分成不同部分和指标，并找出有关指标的关系以达到对企业各方面及总体上的认识 了解企业过去、评价企业现状、预测企业未来 27 财务分析的分类 会计分析 财务分析应用 会计数据的真实性、完整性和会计信息的相关性； 主体单一，与企业存在利害关系的一切外部主体 ； 主要根据人为假定，分析个别会计数据及它们之间的联系，一般情况下不会根据分析结论而对财务会计报告提供者提出什么具体要求 ； 主要受到会计准则、公允揭示的要求及分析者的职业判断能力的影响。 侧重于企业经营风险和收益性； 主体是双重的，除了企业自身，还包括与企业存在利害关系的一切外部主体； 在分析影响财务状况的总体指标的同时，还要进行内部某一层次分指标的分析，并根据分析的结论提出改善经营活动的措施 ； 主要受到企业外部市场环境和分析者自身素质的影响 28 会计分析关注财务信息质量 5月建立了 财务信息质量考核通报制度 目的：加强财务报表分析，保证会计信息质量的真实、准确 财务分析 7部分 财务人员应对财务数据进行分析审核，避免报表数据差错。在比较损益表和比较资产负债表（见附件）中进行必要的说明和分析； 加强财务预算完成情况的分析；对完成预算进度超过或低于时间进度 5个百分点的项目，要重点分析； 针对所有为当月数据为负的项，进行逐一说明； 非直接导入 点关注是否每月及时、准确入账： 加强对预提费用的分析。每月针对每个项目预提费用的变化做出说明 ； 定期检查科目内容核算使用是否准确，要求与财务报表进行核对，对不一致的情况提出整改措施； 各单位财务分析要和收入稽核、财务检查相结合，针对日常稽核和检查中的问题进行分析总结，提出解决方案。 29 财务分析应用关注生产经营 企业经营者本身测定经营效率和财务管理质量而做的财务分析 财务与经营实力分析 财务与经营成长性分析 财务与经营结构分析 财务与经营质量分析 财务与经营效率分析 30 财务分析报告的分类 从编写的时间来划分，可分为两种： 一是定期分析报告。定期分析报告又可以分为每日、每周、每旬、每月、每季、每年报告，具体根据公司管理要求而定，有的公司还要进行特定时点分析 二是非定期分析报告 从编写的内容可划分为三种， 一是综合性分析报告，对公司整体运营及财务状况的分析评价 二是专项分析报告，是针对公司运营的一部分，如资金流量、销售收入变量的分析 三是项目分析报告对公司的局部或一个独立运作项目的分析 31 财务分析报告的格式 财务分析报告的格式。严格的讲，财务分析报告没有固定的格式和体裁，但要求能够反映要点、分析透彻、有实有据、观点鲜明、符合报送对象的要求。 一般来说，财务分析报告均应包含以下几个方面的内容：提要段、说明段、分析段、评价段和建议段，即通常说的五段论式。但在实际编写分析时要根据具体的目的和要求有所取舍，不一定要囊括这五部分内容。 此外，财务分析报告在表达方式上可以采取一些创新的手法，如可采用文字处理与图表表达相结合的方法，使其易懂、生动、形象。 32 财务分析报告的内容 第一部分提要段，即概括公司综合情况，让财务报告接受者对财务分析说明有一个总括的认识。 第二部分说明段，是对公司运营及财务现状的介绍。该部分要求文字表述恰当、数据引用准确。对经济指标进行说明时可适当运用绝对数、比较数及复合指标数。特别要关注公司当前运作上的重心，对重要事项要单独反映。公司在不同阶段、不同月份的工作重点有所不同，所需要的财务分析重点也不同。如公司正进行新业务的投产、市场开发，则公司各阶层需要对新业务的成本、回款、利润数据进行分析的财务分析报告。 第三部分分析段，是对公司的经营情况进行分析研究。在说明问题的同时还要分析问题，寻找问题的原因和症结，以达到解决问题的目的。财务分析一定要有理有据，要细化分解各项指标，因为有些报表的数据是比较含糊和笼统的，要善于运用表格、图示，突出表达分析的内容。分析问题一定要善于抓住当前要点，多反映公司经营焦点和易于忽视的问题。 第四部分评价段。作出财务说明和分析后，对于经营情况、财务状况、盈利业绩，应该从财务角度给予公正、客观的评价和预测。财务评价不能运用似是而非，可进可退，左右摇摆等不负责任的语言，评价要从正面和负面两方面进行，评价既可以单独分段进行，也可以将评价内容穿插在说明部分和分析部分。 第五部分建议段。即财务人员在对经营运作、投资决策进行分析后形成的意见和看法，特别是对运作过程中存在的问题所提出的改进建议。值得注意的是，财务分析报告中提出的建议不能太抽象，而要具体化，最好有一套切实可行的方案。 33 财务分析的一般步骤 明确分析目的 收集有关信息 按目的将各部分分类 深入研究各部分的特殊本质 进一步研究各部分的联系 解释结果，提供对决策有帮助的信息 34 财务分析的目的 关心的问题 对热点、焦点问题的 专题研究 改进工作 发现短板、风险、机会 传播经验 总结经验 决策支撑 提供归纳和概括的信息 核心 工作要求、需求 评价过去经营业绩、衡量现在财务状况、预测未来的发展趋势 35 举例：手机补贴分析 目的： 本次手机补贴成本分析仅针对 2006年 11月至 2007年 3月期间开门红期间增加的协议赠机用户展开；（范围、对象） 主要从效益性、风险性和补贴对象三个方面通过对各单位间横向比较进行分析；（分析内容） 旨在通过分析补贴政策、补贴对象及经营风险对效益的影响，揭示经营中存在问题，供单位及专业部门找准风险控制点，及时调整补贴政策及补贴对象，确保预期效益的实现。（分析的效果） 36 收集信息 2006年 11月 2007年 3月期间赠机用户数、协议消费金额、约定在网时间、当前用户状态等 预期收益根据约定用户协议期内消费总额 /约定在网时间 *已在网消费时间 实际收入入网至 07年 3月底累计出帐收入 已摊销的手机补贴成本 离网风险率：根据系统提供的 3月底非正常服务用户占 2006年11月至 2007年 3月底补贴用户总数； 发展成本新增赠机补贴用户 × 户均发展佣金 直接费用率各单位一季度网间及专业间结算支出率 +营业税率 网络成本费率 =折旧 /通话用户 × 赠机用户数 37 根据目的分类 效益性 阶段性收益分析 协议期间收益分析 预期收益 实际收入 手机摊销成本 手机成本 约定消费 离网风险率 风险性 手机成本其中无预存、无期限 赠机用户其中无预存、无期限 欠费暂停、报停用户及成本 补贴对象 赠机用户属于集团、高端 38 分析框架及分行思路 手机补贴分析 效益分析 手机补贴对象 阶段性预期收入与实际收入差异分析 阶段性收益分析 协议期间收益分析 协议用户约定消费分析 协议用户预期 风险分析 三无补贴用户情况分析 非正常用户未弥补手机成本 非正常用户情况分析 39 分析并得出结论 阶段性收益分析 单位 已产生的出帐收入 主营业务收入转 换率 % 已摊销的成本 期间收益 边际收益率 % 全省 4,阶段边际收益率高主要原因：一方面对协议用户约定消费倍数高 ;另一方面欠停离网率较低的分公司。如 倍 阶段边际收益为负值有两类公司：一类为：用户欠停、离网比例较大，阶段收入与成本不匹配，按会计制度有关规定协定欠停、离网用户在欠停当月将该类用户未摊销完的手机成本一次性列入当期损益。另类为：约定消费倍数较低且欠停、离网用户占一定比例。 （具体情况参见协议用户约定消费分析及欠停、离网分析） 40 分析并得出结论 分公司名称 手机补贴成本合 计（万元 其中 :违规（万 元） 违规占比 % 补贴形式发展用户数据（户） 其中：违规（户） 违规 占比 % 全省 12,28897 20154 规用户情况分析 以违规方式发展用户数量超过 20%的公司有： 违规方式发展用户补贴成本超过 20%的公司有： 41 分析并得出结论 经营风险导致财务风险： 低倍约定消费补贴效益较差： 补贴政策各地市差异较大，高端用户补贴情况 2 财务分析的方法 比较分析法 将两个或几个有关的可比数据进行对比，揭示差异和矛盾 - 按比较对象的不同分为 - 纵向比较或趋势分析 - 横向比较 - 差异分析（计划与实际比） - 按比较的内容分为 - 比较会计要素的总量 - 比较结构百分比 - 比较财务比率 43 财务分析的方法 因素分析法 分析指标和影响因素的关系，从数量上确定各因素对指标的影响程度 - 差额分析法 - 将指标分解为几项指标之和 - 指标分解法 - 将指标分解为几项指标之积 - 连环替代法 - 依次用分析值替代标准值，测定各因素对财务指标的影响。 - 定基替代法 - 分别用分析值替代标准值，测定各因素对财务指标的影响。 财务分析应注意的几个问题 45 要清楚明白地知道报告阅读的对象及报告分析的范围 报告阅读对象不同，报告的写作应因人而异。 比如，提供给财务部领导可以专业化一些，而提供给其它部门领导尤其对本专业相当陌生的领导的报告则要力求通俗一些；同时提供给不同层次阅读对象的分析报告，则要求分析人员在写作时准确把握好报告的框架结构和分析层次，以满足不同阅读者的需要。 再如，报告分析的范围若是某一部门或县公司，分析的内容可以稍细、具体一些；而分析的对象若是整个省公司，则文字的分析要力求精练，不能对所有问题面面俱到，集中性地抓住几个重点问题进行分析即可。 46 了解阅读者对信息的需求 充分领会领导所需要的信息是什么 了解领导的要求 摸清领导的关注点 47 报告写作前，一定要有一个清晰的框架和分析思路 财务分析报告的框架具体如下：报告目录 重要提示 报告摘要 具体分析 问题重点综述及相应的改进措施。 “ 报告目录 ” 告诉阅读者本报告所分析的内容及所在页码： “ 重要提示 ” 主要是针对本期报告在新增的内容或须加以重大关注的问题事先做出说明，旨在引起领导高度重视： “ 报告摘要 ” 是对本期报告内容的高度浓缩，一定要言简意赅，点到为止。无论是 “ 重要提示 ” ，还是 “ 报告摘要 ” ，都应在其后标明具体分析所在页码，以便领导及时查阅相应分析内容。 以上三部分非常必要，其目的是，让领导们在最短的时间内获得对报告的整体性认识以及本期报告中将告知的重大事项。 “ 问题重点综述及相应的改进措施 ” 一方面是对上期报告中问题执行情况的跟踪汇报，同时对本期报告 “ 具体分析 ” 部分中揭示出的重点问题进行集中阐述，旨在将零散的分析集中化，再一次给领导留下深刻印象。 “ 具体分析 ” 部分，是报告分析的核心内容。 “ 具体分析 ” 部分的写作如何，关键性地决定了本报告的分析质量和档次。要想使这一部分写得很精彩，首要的是要有一个好的分析思路。例如：某集团公司下设四个二级公司。财务报告的分析思路是：总体指标分析 集团总部情况分析 各二级公司情况分析；在每一部分里，按本月分析 本年累计分析展开；再往下按盈利能力分析 销售情况分析 成本控制情况分析展开。如此层层分解，环环相扣，各部分间及每部分内部都存在着紧密的勾稽关系。 48 与公司经营业务紧密结合，深刻领会财务数据背后的业务背景，切实揭示业务过程中存在的问题 各种财务数据并不仅仅地通常意义上数字的简单拼凑和加总。每一个财务数据背后都寓示着非常生动的增减、费用的发生、负债的偿还等。财务分析人员通过对业务的了解和明察，并具备对财务数据敏感性的职业判断，即可判断经济业务发生的合理性、合规性，由此写出来的分析报告也就能真正为业务部门提供有用的决策信息。 财务数据毕竟只是一个中介（是对各样业务的如实反映，或称之为对业务的映射），因而财务数据为对象的分析报告就数据论数据，报告的重要质量特征 “ 相关性 ” 受挫，对决策的 “ 有用性 ” 自然就难以谈起。 49 财务分析报告的分析手法 分析要遵循差异 原因分析 建议措施原则。 对具体问题的分析采用交集原则和重要性原则并存手法揭示异常情况。 问题集中点法亦可称之为焦点映射法。 50 分析过程中应注意的其它问题 做好日常积累 建立台账和数据库。 关注重要事项 关注经营运行 定期收集报表 岗位分析 建立财务分析报告指引 勿轻意下结论 分析报告的行文要尽可能流畅、通顺、简明、精练，避免口语化、冗长化 51 持续改进 不断优化 没有最好 只有更好