2022年期货从业资格考前冲刺押题卷含答案159

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1、2022年期货从业资格考前冲刺押题卷含答案1. 单选题 按照金融期货投资者适当性制度的要求，交易所定期或不定期更新测试试卷，期货公司和证券公司应当使用更新后的试卷对( )进行测试。A 期货公司开户人员B 投资者C 专职介绍业务人员D 公司市场开发人员答案 B解析 金融期货投资者适当性制度操作指引第八条规定，期货公司会员应当根据交所统一编制的试卷对投资者进行测试。测试试卷及答案通过交易所系统统一下发至期货公司会员。交易所更新测试试卷的，期货公司会员应当使用更新后的试卷对投资者进行测试。2. 多选题 供求平衡表列出了大量的供给与需求方面的重要数据，其中包括()。A 上期结转库存B 当期生产量C 进

2、口量D 消费量答案 A,B,C,D解析 供求平衡表列出了大量的供给与需求方面的重要数据，如上期结转库存、当期生产量、进口量、消费量、出口量、当期结转库存等。除此之外，供求平衡表还列出了前期的对照值及未来的预测值。3. 判断题 一般来说，如果交易者自己规模较小，则对应的期货合约的交易单位就可以设计的大一些。（ ）A 错B 对答案 A解析 对于商品期货来说，确定期货合约交易单位的大小，主要应当考虑合约标的物的市场规模、交易者的资金规模、期货交易所的会员结构，该商品的现货交易习惯等因素。一般来说，某种商品的市场规模较大，交易者的资金规模较大，期货交易所中愿意参与该期货交易的会员单位较多，则该合约的交

3、易单位就可以设计得大一些；反之则小一些。4. 判断题 当期货交易所涉及占其净资产5%以上的诉讼时，期货交易所应当及时向中国证监会报告。( )A 错B 对答案 A解析 期货交易所管理办法第一百零三条第二项规定，期货交易所涉及占其净资产10%以上或者对其经营风险有较大影响的诉讼时，其应当及时向中国证监会报告。5. 单选题 取得期货从业人员资格考试合格证明或者被注销期货从业人员资格的人员连续2年未在机构中执业的，在申请期货从业人员资格前应当（）。A 重新参加期货期货从业人员资格考试B 重新申请期货期货从业人员资格C 参加中国期货业协会组织的后续职业培训D 在期货公司实习3个月答案 C解析 期货从业人

4、员管理办法第十二条规定，取得期货从业人员资格考试合格证明或者被注销期货从业人员资格的人员连续2年未在机构中执业的，在申请期货从业人员资格前应当参加中国期货业协会组织的后续职业培训。6. 判断题 套期保值是指企业通过持有与其现货市场头寸相同的期货合约对冲价格风险。（ ）A 错B 对答案 A解析 套期保值是指企业通过持有与其现货市场头寸相反的期货合约，或将期货合约作为其现货市场未来要进行的交易的替代物，以期对冲价格风险的方式。7. 多选题 期货从业人员违反期货从业人员管理办法规定的，中国证券监督管理委员会及其派出机构可以采取（）等监管措施。A 责令改正B 监管谈话C 出具警示函D 注销期货从业人员

5、资格答案 A,B,C解析 期货从业人员管理办法第二十九条规定，期货从业人员违反本办法规定的，中国证券监督管理委员会及其派出机构可以采取责令改正、监管谈话、出具警示函等监管措施。8. 判断题 根据期货市场客户开户管理规定，中国期货保证金监控中心应当将实行会员分级结算制度期货交易所的非结算会员的申请和注销客户交易编码的结果，及时通知该非结算会员的结算会员。( )A 错B 对答案 B解析 期货市场客户开户管理规定第四十一条规定，对于实行会员分级结算制度期货交易所的非结算会员，监控中心应当将其申请和注销客户交易编码的结果及时通知其结算会员。9. 判断题 期货公司法定代表人可以不具有期货从业人员资格。(

6、 )A 错B 对答案 B解析 期货公司董事、监事和高级管理人员任职资格管理办法第十五条规定，期货公司法定代表人应当具有期货从业人员资格。第六十四条规定，期货公司现任法定代表人不具有期货从业人员资格的，应当自本办法施行之日起1年内取得期货从业人员资格。逾期未取得期货从业人员资格的，不得继续担任法定代表人。10. 判断题 投资者参与股指期货的“商品期货交易经历”要求是客户需具备最近三年内具有10笔以上（含）的商品期货交易经历。( )A 错B 对答案 B解析 根据金融期货投资者适当性制度实施办法第四条第一款第三项的规定，期货公司会员为具有累计10个交易日、20笔以上（含）的金融期货仿真交易成交记录，

7、或者最近三年内具有10笔以上（含）的期货交易成交记录的自然人投资者申请开立交易编码。根据第五条第一款第三项的规定，期货公司会员为具有累计10个交易日、20笔以上（含）的金融期货仿真交易成交记录，或者最近三年内具有10笔以上（含）的期货交易成交记录的一般单位客户申请开立交易编码。11. 单选题 ( )中国金融期货交易所在上海挂牌成立。A 2006年9月B 2006年12月C 2007年3月D 2007年5月答案 A12. 多选题 目前，国内期货公司除了可申请经营境内期货经纪业务外，还可以申请（）。A 境外期货经纪业务B 期货投资咨询业务C 期货自营业务D 资产管理业务答案 A,B,D解析 我国期

8、货公司除了可以从事传统的境内期货经纪业务外，符合条件的公司还可从事境外期货经纪业务，以及期货投资咨询业务、资产管理、风险管理等创新业务。13. 判断题 期货公司是为期货交易提供场所、设施、相关服务和交易规则的机构。（ ）A 错B 对答案 A解析 期货交易所是为期货交易提供场所、设施、相关服务和交易规则的机构。14. 多选题 实行会员分级结算制度的期货交易所应当建立结算担保金制度，结算担保金包括( )。A 交易结算担保金B 固定结算担保金C 基础结算担保金D 变动结算担保金答案 C,D解析 参见期货交易所管理办法第七十七条第一款规定。15. 单选题 在计算期货公司净资本时，对于公司持有的金融资产

9、，按照分类和流动性情况采取不同比例进行风险调整，分类中同时符合两个或者两个以上标准的，应当采用( )进行风险调整。A 最高的比例B 最低的比例C 中国证监会以审慎监管原则确定的比例D 最高的比例和最低的比例的平均值答案 A解析 期货公司风险监管指标管理办法第九条规定，期货公司持有的金融资产，按照分类和流动性情况采取不同比例进行风险调整，分类中同时符合两个或者两个以上标准的，应当采用最高的比例进行风险调整。16. 判断题 每一年度结束后30日内，期货交易所应向中国证监会提交其财务会计报表。( )A 错B 对答案 A解析 期货交易所管理办法第一百零二条第一项规定，每一年度结束后4个月内，期货交易所

10、应向中国证监会提交经具有证券、期货相关业务资格的会计师事务所审计的年度财务报告。17. 多选题 期货交易所未代期货公司履行期货合约的，( )。A 期货公司拒绝代客户向期货交易所主张权利的，客户可直接起诉期货交易所B 客户应当直接向期货交易所主张权利C 客户起诉期货交易所的，期货公司为被告，期货交易所作为第三人参加诉讼D 期货公司应当根据客户请求向期货交易所主张权利答案 A,D解析 最高人民法院关于审理期货纠纷案件若干问题的规定第四十九条规定，期货交易所未代期货公司履行期货合约，期货公司应当根据客户请求向期货交易所主张权利。期货公司拒绝代客户向期货交易所主张权利的，客户可直接起诉期货交易所，期货

11、公司作为第三人参加诉讼。18. 多选题 取得期货交易所全面结算会员资格的期货公司可以为以下哪些公司和个人办理结算业务？( )A 交易所的非结算会员B 本公司的客户C 交易所的交易结算会员D 其他期货公司的客户答案 A,B解析 参见期货公司金融期货结算业务试行办法第十六条规定。19. 多选题 期货交易之所以具有发现价格的功能，是因为( )。A 期货交易所参与期货价格的形成，使期货价格具有权威性B 期货交易形成的价格具有一定的预期性C 期货交易公开透明，有助予形成公正的价格D 参与者众多，有助于公平价格的形成答案 B,C,D解析 期货交易之所以具有发现价格的功能，主要是因为：期货交易的参与者众多，

12、成千上万的买家和卖家聚集在一起进行竞争，可以代表供求双方的力量，有助于公平价格的形成;期货交易中的交易人士大都熟悉某种商品行情，有丰富的商品知识和广泛的信息渠道以及一套科学的分析、预测方法，他们与众多对手竞争，这样形成的期货价格实际上反映了大多数人的预测，基本上能反映出供求变动趋势;期货交易的透明度高，竞争公开化、公平化，有助于形成公正的价格。20. 单选题 某日，我国黄大豆1号期货合约的结算价格为3110元/吨，收盘价为3120元/吨，若每日价格最大波动限制为4%，大豆的最小变动价位为1元/吨，下一交易日不是有效报价的是（）元/吨。A 2986B 3234C 2996D 3244答案 D解析

13、 涨停价格=上一交易日的结算价（1+涨跌停板幅度）=3110（1+4%）=3234.4（元/吨）；跌停价格=上一交易日的结算价（1-涨跌停板幅度）=3110（1-4%）=2985.6（元/吨）。因为黄大豆1号期货合约最小变动价位为1元/吨，所以下一交易日的有效报价的区间是2986，3234。故选项D不是有效报价。21. 多选题 期货公司应对营业部实行统一（）。A 财务管理及会计核算B 风险管理C 资金调拨D 结算答案 A,B,C,D解析 期货公司对营业部实行“四统一”。所谓“四统一”是指期货公司应当对营业部实行统一结算、统一风险管理、统一资金调拨、统一财务管理和会计核算。期货公司可根据需要设置

14、不同规模的营业部。故ABCD正确。22. 单选题 期货从业人员王某利用工作便利，了解到所在公司一些客户的交易信息，王某不仅自己利用客户的交易信息从事期货交易，还把信息透露给亲朋好友，期货公司了解到上述情形后，开除了王某，期货公司应当在对王某做出处分决定后向()报告。A 所在公司住所地证监会派出机构B 期货交易所C 中国证监会D 中国期货业协会答案 D解析 期货从业人员管理办法第二十七条规定，期货从业人员受到机构处分，或者从事的期货业务行为涉嫌违法违规被调查处理的，机构应当在做出处分决定、知悉或者应当知悉该期货从业人员违法违规被调查处理事项之日起10个工作目内向协会报告。23. 单选题 中国证券

15、监督管理委员会在受理金融期货结算业务资格申请之日起（）个月内，作出批准或者不批准的决定。A 1B 5C 3D 2答案 C解析 期货公司金融期货结算业务试行办法第十一条规定，中国证券监督管理委员会在受理金融期货结算业务资格申请之日起3个月内，做出批准或者不批准的决定。24. 单选题 属于持续整理形态的价格曲线的形态是（ ）。A 圆弧形态B 双重顶形态C 旗形D V形答案 C解析 比较典型的反转形态有头肩形、双重顶（M头）、双重底(W底)、三重顶、三重底、圆弧顶、圆弧底、V形形态等，比较典型的持续形态有三角形态、矩形形态、旗形形态和楔形形态等。25. 多选题 ( )可以作为金融期货的标的物。A 利

16、率工具B 外汇C 股票D 股票指数答案 A,B,C,D解析 标的物为金融产品的期货合约称作金融期货。ABCD四项均属于金融产品。26. 单选题 投资者将期货作为资产配置的组成部分，借助期货能够（ ）。A 为其他资产进行风险对冲B 以小博大C 套利D 投机答案 A解析 投资者将期货作为资产配置的组成部分，借助期货能够为其他资产进行风险对冲。27. 单选题 买入套期保值付出的代价是( )。A 降低了商品的品质B 对需要库存的商品来说，可能增加仓储费、保险费和损耗费C 不利于企业参与现货合同的签订D 投资者失去了因价格变动而可能得到的获利机会答案 D解析 买入套期保值通过当前买入期货合约在现货、期货

17、市场建立盈亏相抵机制，将其进价成本维持在当前认可的水平，可回避价格上涨的风险，但这样也放弃了价格下跌时获取更低生产成本的机会。28. 多选题 证券公司只能接受（）的期货公司的委托从事介绍业务。A 全资拥有B 控股C 被同一机构控制D 其他期货公司的委托答案 A,B,C解析 证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法第十二条规定，证券公司只能接受其全资拥有或者控股的、或者被同一机构控制的期货公司的委托从事介绍业务，不能接受其他期货公司的委托从事介绍业务。29. 多选题 下列情形中，期货公司需承担举证责任的有( )。A 期货公司将交易结算结果通知给客户，客户否认收到上述通知的B 期货交易所通知期货

18、公司追加保证金，期货公司否认收到上述通知的C 客户的交易指令是否人市交易D 期货公司向客户发出追加保证金的通知，客户否认收到上述通知的答案 A,C,D解析 最高人民法院关于审理期货纠纷案件若干问题的规定第五十六条第一款规定，期货公司应当对客户的交易指令是否人市交易承担举证责任。第五十七条规定，期货交易所通知期货公司追加保证金，期货公司否认收到上述通知的，由期货交易所承担举证责任。期货公司向客户发出追加保证金的通知，客户否认收到上述通知的，由期货公司承担举证责任。30. 判断题 根据期货市场客户开户管理规定，期货公司不得与不符合实名制要求的客户签署期货经纪合同，也不得为未签订期货经纪合同的客户申

19、请交易编码。( )A 错B 对答案 B解析 期货市场客户开户管理规定第十三条规定，期货公司不得与不符合实名制要求的客户签署期货经纪合同，也不得为未签订期货经纪合同的客户申请交易编码。31. 单选题 期货公司应当每半年向公司董事会提交书面报告，说明净资本等各项风险监管指标的具体情况，该报告经董事会审议通过后，应当向（ ）A 公司管理层提交B 期货交易所提交C 中国证券监督管理委员会提交D 公司全体股东提交或进行信息披露答案 D解析 期货公司风险监管指标管理办法第二十条规定，期货公司应当每半年向公司董事会提交书面报告，说明净资本等各项风险监管指标的具体情况，该书面报告应当经期货公司法定代表人签字确

20、认，该报告经董事会审议通过后，应当向公司全体股东提交或进行信息披露。第四章监督管理32. 多选题 会员单位在完善期货经纪业务管理方面可以采取的措施有( )。A 加强对投资者交易行为的合法合规性管理B 督促投资者遵守与金融期货交易相关的法律、法规、部门规章C 持续开展投资者风险教育D 测试投资者的金融期货基础知识答案 A,B,C解析 期货公司执行金融期货投资者适当性制度管理规则（修订）第五条规定，会员单位应当完善期货经纪业务管理，加强对投资者交易行为的合法合规性管理，督促投资者遵守与金融期货交易相关的法律、法规、部门规章及中国金融期货交易所业务规则，持续开展投资者风险教育。D项属于期货公司在办理

21、开户环节采取的措施。33. 多选题 期货市场在微观经济中的作用有( )。A 锁定生产成本，实现预期利润B 利用期货价格信号，组织安排现货生产C 期货市场拓展现货销售和采购渠道D 为政府宏观调控提供参考依据答案 A,B,C解析 期货市场在微观经济中的作用：1、锁定生产成本，实现预期利润2、利用期货价格信号，组织安排现货生产3、期货市场拓展现货销售和采购渠道34. 判断题 1、在期货期权交易中，期权买方必须缴纳保证金。( )A 错B 对答案 A35. 单选题 某大豆加工商为避免大豆现货价格风险，做买入套期保值，买入10手期货合约建仓，成交价10元/吨，当时的基差为-30元/吨，卖出平仓时的基差为-

22、60元/吨，该加工商在套期保值中的盈亏状况是( )元。A 盈利3000B 亏损3000C 盈利1500D 亏损1500答案 A解析 基差走弱，做买入套期保值时套期保值者得到完全保护，并且存在净盈利。该加工商的净盈利=-30-(-60)1010=3000(元)。36. 单选题 芝加哥期货交易所成立之初，采用签订（）的交易方式。A 互换合约B 期权合约C 期货合约D 远期合约答案 D解析 芝加哥期货交易所成立之初，采用远期合同交易的方式。37. 多选题 会员制期货交易所应召开临时会员大会的情形包括( )。A 理事会认为必要时B 1/4以上会员联名提议C 总经理认为必要时D 会员理事不足期货交易所章

23、程规定人数的2/3答案 A,D解析 期货交易所管理办法第二十一条第二款规定，有下列情形之一的，应当召开临时会员大会：（一）会员理事不足期货交易所章程规定人数的2/3；（二）1/3以上会员联名提议；（三）理事会认为必要。38. 多选题 会员制期货交易所会员大会行使的职权包括( )。A 审议批准期货交易所的财务预算方案、决算报告B 决定增加或者减少期货交易所注册资本C 审定期货交易所章程、交易规则及其修改草案D 审议期货交易所风险准备金使用情况答案 A,B,C,D解析 期货交易所管理办法第二十条规定，会员大会行使下列职权：（一）审定期货交易所章程、交易规则及其修改革案；（二）选举和更换会员理事；（

24、三）审议批准理事会和总经理的工作报告；（四）审议批准期货交易所的财务预算方案、决算报告；（五）审议期货交易所风险准备金使用情况；（六）决定增加或者减少期货交易所注册资本；（七）决定期货交易所的合并、分立、解散和清算事项；（八）决定期货交易所理事会提交的其他重大事项；（九）期货交易所章程规定的其他职权。39. 多选题 孙某是某期货公司的期货从业人员，一日他对其客户吴某讲，近期大豆行情表现良好格肯定会上涨，吴某不相信，为了使其相信，孙某谎称该信息是内部消息，绝对准确于是客户将其财产交由孙某代管买入期货，但事实上孙某并没有买该期货，而是拿这笔资金去买股票，结果亏损，给吴某造成了重大损失，根据该案例，

25、孙某的行为违反了( )的规定。A 不得进行虚假宣传，诱骗客户参与期货交易B 不得代理客户从事期货交易C 不得挪用客户的期货保证金或者其他资产D 不得为客户提供期货相关信息答案 A,C解析 期货从业人员管理办法第十五条规定，期货公司的期货从业人员不得有下列行为：（一）进行虚假宣传，诱骗客户参与期货交易；（二）挪用客户的期货保证金或者其他资产；（三）中国证监会禁止的其他行为。40. 单选题 期货投资者保障基金的年度收支计划和决算报（）批准。A 期货投资者保障基金管理机构B 中国证监会和财政部C 财政部D 中国证监会答案 C解析 根据期货投资者保障基金管理办法第十八条，财政部负责保障基金财务监管。保

26、障基金的年度收支计划和决算报财政部批准。41. 单选题 被注销期货从业资格的人员连续( )未在期货经营机构中执业的，在申请期货从业资格前应当参加中国期货业协会组织的后续职业培训。 2015年5月真题A 6个月B 3个月C 2年D 1年答案 C解析 期货从业人员管理办法第十二条规定，取得从业资格考试合格证明或者被注销从业资格的人员连续2年未在机构中执业的，在申请从业资格前应当参加协会组织的后续职业培训。42. 单选题 基差的大小主要与（ ）有关。A 保险费B 仓储费C 利息D 持仓费答案 D解析 基差的大小主要与持仓费有关。持仓费(Carrying Charge)，又称为持仓成本(Cost of

27、 Carry)，是指为拥有或保留某种商品、资产等而支付的仓储费、保险费和利息等费用总和。持仓费高低与距期货合约到期时间长短有关，距交割时间越近，持仓费越低。43. 单选题 下列关于期货经纪的表述，错误的是()。A 期货公司在为客户开立账户前，应当向客户出示期货交易风险说明书B 客户开立账户前，应签字确认已了解期货交易风险说明书的内容C 期货公司在为客户开立账户前，应当与其签订期货经纪合同D 期货经纪合同向期货公司住所地的中国证监会派出机构备案后方生效答案 D解析 D项，期货经纪合同自期货公司和客户在合同上签字之日起生效，向期货公司住所地的中国证监会派出机构的备案仅仅是一种程序性行为，而非期货经

28、纪合同的生效要件。44. 多选题 证券公司从事中间介绍业务的工作人员不得( )。A 收付期货保证金B 划转期货保证金C 代理客户从事期货交易D 协助办理开户手续答案 A,B,C解析 期货从业人员管理办法第十八条规定，为期货公司提供中间介绍业务的机构的期货从业人员不得有下列行为：（一）收付、存取或者划转期货保证金；（二）代理客户从事期货交易；（三）中国证监会禁止的其他行为。45. 多选题 持有期货公司5%以上股权的境外股东，除应当符合期货公司监督管理办法第七条规定，规定的条件外，还应当具备的条件有（ ）。A 依其所在国家或者地区法律设立、合法存续的金融机构B 近3年各项财务指标及监管指标符合所在

29、国家或者地区法律的规定和监管机构的要求C 所在国家或者地区具有完善的期货法律和监督管理制，其期货监管机构已与中国证券监督管理委员会签订监管合作备忘录，并保持有效的监管合作关系D 期货公司外资持股比例或者拥有的权益比例，累计（包括直接持有和间接持有）不得超过我国期货业对外或者对我国香港特别行政区、澳门特别行政区和台湾地区开放所作的承诺答案 A,B,C,D解析 期货公司监督管理办法第八条规定，持有期货公司5%以上股权的境外股东，除应当符合期货公司监督管理办法第七条规定，规定的条件外，还应当具备（1）依其所在国家或者地区法律设立、合法存续的金融机构。（2）近3年各项财务指标及监管指标符合所在国家或者

30、地区法律的规定和监管机构的要求。（3）所在国家或者地区具有完善的期货法律和监督管理制，其期货监管机构已与中国证券监督管理委员会签订监管合作备忘录，并保持有效的监管合作关系。（4）期货公司外资持股比例或者拥有的权益比例，累计（包括直接持有和间接持有）不得超过我国期货业对外或者对我国香港特别行政区、澳门特别行政区和台湾地区开放所作的承诺。46. 多选题 上海期货交易所上市的期货品种包括( )等。A 铜B 镍C 锌D 铅答案 A,B,C,D解析 上海期货交易所上市交易的主要品种有铜、铝、锌、铅、螺纹钢、线材、热轧卷板、天然橡胶、黄金、白银、燃料油、石油沥青、锡、镍期货等。47. 单选题 期货公司应当

31、按照中国期货保证金监控中心有限责任公司规定的格式要求采集客户影像资料，以（）方式在公司总部集中统一保存，并随其他开户材料一并存档备查。A 光盘备份B 打印文件C 客户签名确认文件D 电子文档答案 D解析 期货市场客户开户管理规定第十二条规定，期货公司应当按照中国期货保证金监控中心有限责任公司规定的格式要求采集并以电子文档方式在公司总部集中统一保存客户影像资料，并随其他开户材料一并存档备查。各营业部也应当保存所办理的客户开户资料及其影像资料。48. 单选题 国有公司、企业的工作人员，由于严重不负责任或者滥用职权，造成国有公司、企业破产或者严重损失，致使国家利益遭受重大损失的，处（）。A 拘役B

32、3年以下有期徒刑或者拘役C 处3年以上7年以下有期徒刑D 无期徒刑答案 B解析 中华人民共和国刑法修正案二、刑法第一百六十八条规定，修改为：“国有公司、企业的工作人员，由于严重不负责任或者滥用职权，造成国有公司、企业破产或者严重损失，致使国家利益遭受重大损失的，处三年以下有期徒刑或者拘役；致使国家利益遭受特别重大损失的，处三年以上七年以下有期徒刑。国有事业单位的工作人员有前款行为，致使国家利益遭受重大损失的，依照前款的规定处罚。国有公司、企业、事业单位的工作人员，徇私舞弊，犯前两款罪的，依照第一款的规定从重处罚。”49. 单选题 下列不属于大连商品交易所上市的期货品种是（）。A 豆粕期货B 棕

33、榈油期货C 棉花期货D 玉米期货答案 C解析 大连商品交易所上市交易的主要品种有玉米、黄大豆、豆粕、豆油、棕榈油、线型低密度聚乙烯(LLDPE)、聚氯乙烯(PVC)、聚丙烯、焦炭、焦煤、铁矿石、鸡蛋、胶合板、玉米淀粉期货等。50. 单选题 空头套期保值者是指（ ）。A 在现货市场中做空头，同时在期货市场做空头B 在现货市场中做多头，同时在期货市场做空头C 在现货市场中做多头，同时在期货市场做多头D 在现货市场中做空头，同时在期货市场做多头答案 B解析 空头套期保值是指套期保值者通过在期货市场建立空头头寸，预期对冲其目前特有的或者未来将卖出的商品或资产的价格下跌风险的操作。51. 多选题 证券公

34、司应当在其经营场所显著位置或者其网站，公开的信息包括A 受托从事的介绍业务范围B 从事介绍业务的管理人员和业务人员的名单和照片C 客户开户和交易流程、出入金流程D 手续费标准答案 A,B,C解析 证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法第十七条规定，证券公司应当在其经营场所显著位置或者其网站，公开有关IB介绍业务信息，共六条规定。52. 判断题 全面结算会员期货公司向非结算会员收取的保证金，不得高于期货交易所向全面结算会员期货公司收取的保证金标准。（）A 错B 对答案 A解析 根据期货公司金融期货结算业务试行办法第二十五条，全面结算会员期货公司向非结算会员收取的保证金，不得低于期货交易所向全

35、面结算会员期货公司收取的保证金标准。53. 多选题 客户保证金未足额追加的，按照期货公司风险监管指标管理办法的规定，期货公司应当( )。A 客户保证金在报表报送日之前已足额追加的，期货公司可以在报表附注中说明B 在计算符合规定的最低限额的结算准备金时，相应扣除未追加的保证金金额C 按照分类及流动性情况进行风险调整D 相应调减净资本答案 A,B,D解析 期货公司风险监管指标管理办法第十四条第一款规定，客户保证金未足额追加的，期货公司应当相应调减净资本。客户保证金在报表报送日之前已足额追加的，期货公司可以在报表附注中说明。第十七条规定，客户保证金未足额追加的，期货公司在计算符合规定的最低限额的结算

36、准备金时，应当相应扣除。客户保证金在报表报送日之前已足额追加的，期货公司可以在报表附注中说明。未足额追加的客户保证金应当按期货交易所规定的保证金标准计算，不包括已经记人“应收风险损失款”科目的客户因穿仓形成的对期货公司的债务。54. 单选题 一般情况下，当期权为( )时，期权的时间价值为最大。A 极度实值B 极度虚值C 平值D 实值答案 C解析 当期权处于深度实值或深度虚值状态时，其时间价值将趋于O，特别是处于深度实值状态的欧式看涨和看跌期权，时间价值还可能小于0;而当期权正好处于平值状态时，其时间价值却达到最大。55. 单选题 中长期国债期货交割中，卖方会选择的交割券种是()。A 息票利率最

37、高的国债B 剩余年限最短的国债C 最便宜可交割债券D 可以免税的国债答案 C解析 在一揽子可交割国债的交割制度下，剩余期限在一定范围内的国债都可以参与交割。由于期货合约的卖方拥有可交割国债的选择权，卖方一般会选择最便宜、对己方最有利、交割成本最低的可交割国债进行交割，该债券就是最便宜可交割债券(CTD)。56. 单选题 期货公司申请金融期货结算业务资格，应当具有从事金融期货结算业务的详细计划，包括部门设置、人员配置、岗位责任、金融期货结算业务管理制度和（）。A 操作规章制度B 风险管理制度C 交易管理制度D 特定人事制度答案 B解析 期货公司金融期货结算业务试行办法第七条规定，期货公司申请金融

38、期货结算业务资格，应当具备的基本条件包括：具有从事金融期货结算业务的详细计划，包括部门设置、人员配置、岗位责任、金融期货结算业务管理制度和风险管理制度等。57. 判断题 监控中心和期货交易所在管理中发现客户资料错误的，应当分别通知期货公司。( )A 错B 对答案 A解析 期货市场客户开户管理规定第二十五条规定，监控中心和期货交易所在管理中发现客户资料错误的，应当统一由监控中心通知期货公司，由期货公司登录统开户系统进行修改。58. 单选题 一般单位客户在金融期货投资者适当性的具体标准方面，与自然人投资者规定不同的是( )。A 不存在法律、行政法规、规章和交易所业务规则禁止或者限制从事期货交易的情

39、形B 具有金融期货仿真交易成功记录或者期货交易成交记录C 具有参与金融期货交易的内部控制、风险管理等相关制度D 不存在严重不良诚信记录答案 C解析 根据金融期货投资者适当性制度实施办法第四条和第五条规定，期货公司会员为自然人投资者和一般单位客户申请开立交易编码应符合的标准大体相同，不同的是要求一般单位客户应具有参与金融期货交易的内部控制、风险管理等相关制度。59. 判断题 从事中间介绍业务的证券公司可以为客户从事期货交易提供融资或者担保。（）A 错B 对答案 A解析 根据证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法第二十二条，证券公司不得直接或者间接为客户从事期货交易提供融资或者担保。60. 单

40、选题 保障基金管理机构应当定期编报保障基金的筹集、管理、使用报告，经会计师事务所审计后，报送中国证券监督管理委员会。（ ）1 对解析 期货投资者保障基金管理办法第十六条规定，保障基金管理机构应当定期编报保障基金的筹集、管理、使用报告，经会计师事务所审计后，报送中国证券监督管理委员会和财政部。61. 单选题 我国对期货公司业务实行( )制度。A 许可B 审批C 核准D 注册答案 A解析 在我国，期货公司业务实行许可制度，由国务院期货监督管理机构按照其商品期货、金融期货业务种类颁发许可证。62. 单选题 多头套期保值者是指（ ）。A 在现货市场中做空头，同时在期货市场做空头B 在现货市场中做多头，

41、同时在期货市场做空头C 在现货市场中做多头，同时在期货市场做多头D 在现货市场中做空头，同时在期货市场做多头答案 D解析 多头套期保值者是指是指套期保值者通过在期货市场建立多头头寸，预期对冲其目前特有的或者未来将买入的商品或资产的价格上涨风险的操作。63. 判断题 根据刑法修正案（六），在自己实际控制的账户之间进行证券交易，或者以自己为交易对象，自买自卖期货合约，影响证券、期货交易价格或者证券、期货交易量的，可能构成操纵证券、期货市场罪。()A 错B 对答案 B解析 参见刑法修正案（六）第十一条第一款第三项规定。64. 单选题 期货公司的工作人员擅自以客户甲的名义进行交易且造成损失，下列说法中

42、正确的是( )。A 如果甲对交易结果进行追认，则损失由甲自行承担B 甲有过错的，也要承担部分责任C 应由期货公司承担赔偿责任D 如果期货公司将该名工作人员开除，则损失完全由甲自行承担答案 A解析 最高人民法院关于审理期货纠纷案件若干问题的规定第五十四条规定，期货公司擅自以客户的名义进行交易，客户对交易结果不予追认的，所造成的损失由期货公司承担。65. 单选题 金融期货投资者适当性制度管理规则（修订）的解释机关是( )。A 中国期货业协会B 中国证券业协会C 中金所D 中国证监会答案 A解析 A参考期货公司执行金融期货投资者适当性制度管理规则(修订)第十条中规定：本规则由中国期货业协会负责解释。

43、66. 单选题 6月1日，某美国进口商预期3个月后需支付进口货款2.5亿日元，当时的即期汇率为USD/JPY=96.70(JPY/USD=0.010341)，该进口商为避免3个月后因日元升值而需付出更多美元，在CME外汇期货市场买入20张9月份到期的日元期货合约（交易单位为1250万日元）进行套期保值，成交价为JPY/USD=0.010384。至9月1日，即期汇率变为USD/JPY=92.35(JPY/USD=0.010828),该进口商将所持日元期货合约对冲平仓，成交价格为JPY/USD=0.010840。该进口商套期保值效果是（）。（不计手续费等费用）A 以期货市场盈利弥补现货市场亏损后，

44、还有净盈利B 不完全套期保值，且有净亏损5250美元C 以期货市场盈利弥补现货市场亏损后，还有净盈利5250美元D 不完全套期保值，且有净亏损7750美元答案 D解析 67. 多选题 截止2016年5月，我国上市交易的股指期货品种有（）。A 中证500指数期货B 上证50指数期货C 上证180指数期货D 沪深300指数期货答案 A,B,D解析 目前我国现在国内股指期货合约品种有：IH:以上证50指数为标的的股指期货合约；IF:以沪深300指数为标的的股指期货合约；IC：以中证500指数为标的的股指期货合约。故ABD正确。68. 单选题 下列关于保证金收取标准的表述，正确的是( )。A 全面结算

45、会员期货公司向非结算会员收取的保证金，不得高于期货交易所向全面结算会员期货公司收取的保证金标准B 全面结算会员期货公司向非结算会员收取的保证金，不得低于非结算会员向客户收取的保证金标准C 全面结算会员期货公司应当按照结算协议约定的保证金标准向非结算会员收取保证金D 全面结算会员期货公司应当按照期货交易所规定的保证金标准向非结算会员收取保证金答案 C解析 期货公司金融期货结算业务试行办法第二十五条规定，全面结算会员期货公司应当按照结算协议约定的保证金标准向非结算会员收取保证金，全面结算会员期货公司向非结算会员收取的保证金，不得低于期货交易所向全面结算会员期货公司收取的保证金标准。69. 多选题

46、期货公司从事期货投资咨询业务，应当( )等事项。A 与客户签订服务合同B 明确约定服务内容C 明确收费标准D 纠纷处理方式答案 A,B,C,D解析 期货公司监督管理办法第六十一条规定，期货公司从事期货投资咨询业务，应当与客户签订服务合同，明确约定服务内容、收费标准及纠纷处理方式等事项。70. 多选题 下列关于期货公司的表述，错误的有( )。A 期货公司计算净资本时，应当按照期货交易管理条例的规定对相关项目充分计提资产减值准备B 中国证监会派出机构可以要求期货公司对资产减值准备计提的充足性和合理性进行专项说明C 有证据表明期货公司未能充分计提资产减值准备的，中国证监会派出机构应当要求期货公司相应

47、核减净资本金额D 期货公司应当按照账龄及其核算的具体内容，采取不同比例对应收项目进行风险调整，分类中同时符合两个或者两个以上标准的，应当采用最低的比例进行风险调整答案 A,D解析 A项，期货公司风险监管指标管理办法第十一条第一款规定，期货公司计算净资本时，应当按照企业会计准则的规定对相关项目充分计提资产减值准备。BC两项，第十一条第二款规定，中国证监会派出机构可以要求期货公司对资产减值准备计提的充足性和合理性进行专项说明；有证据表明期货公司未能充分计提资产减值准备的，中国证监会派出机构应当要求期货公司相应核减净资本金额。D项，第十条规定，期货公司应当按照账龄及其核算的具体内容，采取不同比例对应

48、收项目进行风险调整，分类中同时符合两个或者两个以上标准的，应当采用最高的比例进行风险调整。71. 多选题 投资者申请开立交易编码从事股指期货交易，期货公司对投资者拥有的金融类资产及收入等财务状况进行评估，下列描述正确的有( )。A 投资者提供的银行存款证明，应当是加盖中国境内银行业务章的本外币定、活期存折、存单等证明文件B 投资者同时提供本人金融类资产、年收入材料作为财务状况证明的，期货公司应当在分别评分后，取其最高得分作为投资者财务状况评估得分C 投资者金融类资产包括银行存款、股票、基金、期货权益、债券、黄金、理财产品（计划）等资产D 期货公司会员应当从投资者本人的金融类资产或者年收入等方面

49、对其财务状况进行评估，分值上限为50分答案 A,B,C,D解析 金融期货投资者适当性制度实施办法第三十条规定，期货公司会员应当从投资者本人的金融类资产或者年收入等方面对其财务状况进行评估，分值上限为50分。第三十一条规定，投资者可以提供本人的年收入证明文件或者近一个月内的金融类资产证明文件作为财务状况证明。投资者同时提供上述两类证明文件的，期货公司会员应当在分别评分后，取其最高得分作为投资者财务状况评估得分，各项评分不得累加。第三十二条规定，投资者金融类资产包括银行存款、股票、基金、期货权益、债券、黄金、理财产品（计划）等资产。第三十四条规定，投资者提供的银行存款证明应当为加盖中国境内银行业务

50、章的本外币定、活期存折、存单等证明文件。72. 单选题 下列关于期货投资者保障基金的说法，不正确的是（ ）。A 期货投资者保障基金应当独立核算，分别管理B 期货投资者保障基金管理机构可以管理非期货投资者保障基金的其他资产C 期货投资者保障基金管理机构可以将保障基金用于国债投资D 中国证监会和财政部负责期货投资者保障基金筹集、管理、使用报告的编报答案 D解析 期货投资者保障基金管理办法第十六条规定，保障基金管理机构负责期货投资者保障基金筹集、管理、使用报告的编报73. 多选题 期货公司的股东、实际控制人或其他关联人有下列( )情形的，中国证监会及其派出机构可以责令其限期整改。 2015年5月真题

51、A 占用期货公司的资产B 直接任免期货公司的董事、监事、高级管理人员，或者非法干预期货公司经营管理活动C 股东未按照出资比例或者所持股份比例行使表决权D 报送、提供或者出具的有关报告、材料或者信息等存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏答案 A,B,C,D解析 期货公司监督管理办法第九十条规定，期货公司的股东、实际控制人或者其他关联人有下列情形之一的，中国证监会及其派出机构可以责令其限期整改：（一）占用期货公司资产；（二）直接任免期货公司董事、监事、高级管理人员，或者非法干预期货公司经营管理活动；（三）股东未按照出资比例或者所持股份比例行使表决权；（四）报送、提供或者出具的材料、信息或者报告等存

52、在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。因前款情形致使期货公司不符合持续性经营规则或者出现经营风险的，中国证监会及其派出机构可以依据期货交易管理条例第五十六条的规定责令控股股东转让股权或者限制其行使股东权利。74. 多选题 期货公司在做出( )决定之前应当对相应的风险监管指标进行敏感性测试。A 更换监事B 向股东分配利润C 聘请独立董事D 扩大业务规模答案 B,D解析 期货公司风险监管指标管理试行办法第四条规定，期货公司扩大业务规模或者做出向股东分配利润等可能对净资本产生重大影响的决定前，应当对相应的风险监管指标进行敏感性测试。75. 多选题 以下关于股指期现套利的描述，正确的是()。A 当期货价

53、格高估时，可进行正向套利B 当期货价格等于期货理论价格时，套利者可以获取套利利润C 其他条件相同的情况下，交易成本越大，无套利区间越大D 套利交易可以促进期货指数与现货指数的差额保持在合理水平答案 A,C,D解析 B项，只有当实际的股指期货价格高于或低于理论价格时，套利机会才有可能出现。76. 多选题 甲是某期货公司的债权人，期货公司对甲的债务届期不能清偿。如果甲起诉期货公司并申请人民法院保全财产，人民法院保全的范围可以包括( )。A 期货公司在期货交易所的会员资格费B 期货公司在期货交易所的交易席位C 期货公司保证金账户资金中超出全体客户权益的部分D 期货公司在期货交易所保证金账户中的全部资

54、金答案 A,B,C解析 最高人民法院关于审理期货纠纷案件若干问题的规定第五十八条规定，人民法院保全与会员资格相应的会员资格费或者交易席位，应当依法裁定不得转让该会员资格，但不得停止该会员交易席位的使用。人民法院在执行过程中，有权依法采取强制措施转让该交易席位。第五十九条规定，期货交易所、期货公司为债务人的，人民法院不得冻结、划拨期货公司在期货交易所或者客户在期货公司保证金账户中的资金。有证据证明该保证金账户中有超出期货公司、客户权益资金的部分，期货交易所、期货公司在人民法院指定的合理期限内不能提出相反证据的，人民法院可以依法冻结、划拨该账户中属于期货交易所、期货公司的自有资金。77. 单选题

55、侵权与违约竞合的期货纠纷案件，( )确定管辖。A 依当事人选择的诉由B 由人民法院C 依照违约纠纷D 依照侵权纠纷答案 A解析 最高人民法院关于审理期货纠纷案件若干问题的规定第六条规定，侵权与违约竞合的期货纠纷案件，依当事人选择的诉由确定管辖。当事人既以违约又以侵权起诉的，以当事人起诉状中在先的诉讼请求确定管辖。78. 多选题 证券公司从事中间介绍业务的，应当在其经营场所显著位置或其网站公开如下信息( )。A 客户开户和交易流程、出入金流程，交易结算结果查询方式B 期货公司期货保证金账户信息、期货保证金安全存管方式C 从事介绍业务的管理人员和业务人员的名单和照片D 期货公司签署的书面委托协议答

56、案 A,B,C解析 证券公司为期货公司提供中间介绍业务试行办法第十七条规定，证券公司应当在其经营场所显著位置或者其网站，公开下列信息：（一）受托从事的介绍业务范围；（二）从事介绍业务的管理人员和业务人员的名单和照片；（三）期货公司期货保证金账户信息、期货保证金安全存管方式；（四）客户开户和交易流程、出入金流程；（五）交易结算结果查询方式；（六）中国证监会规定的其他信息。中国证监会及其派出机构可以根据审慎监管原则，要求证券公司调整相关信息的公开方式。79. 单选题 关于系数，下列说法正确的是( )。2015年3月真题】A 某股票的系数越大，其非系统性风险越大B 某股票的系数越大，其系统性风险越小

57、C 某股票的系数越大，其系统性风险越大D 某股票的系数越大，其非系统性风险越大答案 C解析 系数显示股票的价值相对于市场价值变化的相对大小，也称为股票的相对波动率。系数大于1，说明股票比市场整体波动性高，因而其市场风险高于平均市场风险；系数小于1，说明股票比市场整体波动性低，因而其市场风险低于平均市场风险。80. 单选题 蝶式套利是由共享居中交割月份（ ）组合而成。由于较近月份和较远月份的期货合约分别处于居中月份的两侧，形同蝴蝶的两个翅膀，因此称之为蝶式套利。A 一个牛市套利和一个熊市套利B 一个买入套利和一个卖出套利C 一个跨期套利和一个跨市套利D 一个价差套利和一个跨期套利答案 A解析 蝶

58、式套利是跨期套利中的又一种常见形式。它是由共享居中交割月份一个牛市套利和一个熊市套利组合而成。较近月份和较远月份的期货合约分别处于居中月份的两侧，形同蝴蝶的两个翅膀，因此称之为蝶式套利。81. 判断题 中国期货业协会工作人员不按规定履行职责，徇私舞弊，玩忽职守或者故意刁难有关当事人的，协会应当给予纪律处分。( ) 2015年11月真题A 错B 对答案 B解析 期货从业人员管理办法第三十五条，协会工作人员不按本办法规定履行职责，徇私舞弊、玩忽职守或者故意刁难有关当事人的，协会应当给予纪律处分。82. 多选题 影响国债期货理论价格的因素有（）等。A 转换因子B 国债价格波动率C 可交割国债价格D 可交割国债持有成本答案 C,D解析 通常，国债期货理论价格可以运用持有成本模型计算，即：期货理论价格=现货价格+持有成本=现货价格+资金占用成本-利息收入。83. 多选题 保障基金的资金运用限于（），以及中国证监会和财政部批准的其他资金运用方式。A 银行存款B 购买国债C 中央银行债券D 中央级金融机构发行的金融债券答案 A,B,C,D解析 期货投资者保障基金管理办法第十五条规定，保障基金的资金运用限于银