《南开大学21秋《金融工程学》期末考核试题及答案参考85》由会员分享，可在线阅读，更多相关《南开大学21秋《金融工程学》期末考核试题及答案参考85（11页珍藏版）》请在装配图网上搜索。
1、南开大学21秋金融工程学期末考核试题及答案参考1. 某人拟存入银行一笔钱，以备在5年内每年年末以2000元的等额款项支付租金，银行的年复利率为10%，现在应该存入银行的款项是多少?( )A.10000.00元B.7581.57元C.8339.73元D.12210.20元参考答案：B2. 双限股票期权套利组合运用的期权具有相同股票、相同期限和不同行使价格。( )A.错误B.正确参考答案：B3. 无套利定价的特征有( )A.套利活动在无风险的状态下进行B.关键技术是“复制”技术C.初始现金流是零投资组合D.无风险套利可以完全规避风险参考答案：ABC4. 监管沙盒对于互联网金融行业的创新并没有好处。
2、( )A.正确B.错误参考答案：B5. 期货交易的主要优势有( )。A.季强的流动性B.具有一整套防范违约的机制C.交易成本较低D.可在到期日前任何一天进行交易参考答案：ABCD6. 第一份利率期货合约以( )为标的物。A.T-bondB.GNMA抵押贷款C.存款凭证D.商业票据参考答案：B7. 利用预期利率的上升，一个投资者很可能( )A.出售美国中长期国债期货合约B.在小麦期货中做多头C.买入标准普尔指数期货和约D.在美国中长期国债中做多头参考答案：A8. 金融工程工具从市场属性看，属于资本市场。( )A.错误B.正确参考答案：A9. 互联网证券交易、互联网理财产品销售等依然摆脱了( )的
3、局限。A.传统金融B.普惠金融C.现代金融D.农业科技参考答案：A10. 逆回廊股票期权套利组合是由股票现货的空头与垂直进出差价期权组合的空头进一步组合而成。( )A.错误B.正确参考答案：A11. 投资组合分析主要面向专业用户来提供，主要包括( )。A.业绩说明B.预期收益C.业绩归因D.风险分析参考答案：ACD12. 利率期货在市场经济中起的作用有( )。A.规避因市场利率变动而产生的潜在风险B.反映未来市场利率水平及走向C.稳定市场利率D.推动债券二级市场的发展，促进国债的发行参考答案：ABCD13. 外汇期货交易是在交易所会员之间进行的，非交易所会员如要买卖外汇期货合约，必须委托会员进
4、行。( )A.错误B.正确参考答案：B14. 期权时间价值的大小受到期权有效期长短、标的资产价格波动率和内在价值这三个因素的共同影响。( )A.错误B.正确参考答案：B15. 如果套利组合含有衍生产品，则组合中通常包含对应的基础资产。( )T.对F.错参考答案：F16. 如果汇率保持不变的话，卖出ERA与卖出FXA的结果是类似的。( )A.错误B.正确参考答案：B17. 买入看涨期权同时卖出标的资产，到期损益最接近于( )。A.卖出看跌期权B.买入看跌期权C.卖出看涨期权D.买入看涨期权参考答案：B18. 期权购买者在支付一定数额的权利金后，即拥有在一定时间内以一定价格出售或购买一定数量的相关
5、商品和约的权利。( )A.错误B.正确参考答案：B19. 互联网的开放性和( )的特征能够整合海量市场信息，满足小微市场主体分散化、碎片化的投融资需求。A.广泛性B.实际性C.普遍性D.特殊性参考答案：A20. 利率互换的实质是将未来两组利息的现金流量进行交换。( )A.正确B.错误参考答案：A21. 金融工程学出现于20世纪( )年代。A.60B.70C.80D.90参考答案：C22. 下列关于有收益资产的美式看跌期权的说法中，不正确的是( )。A.对于有收益资产的美式看涨期权，提前执行期权意味着放弃收益权，因此不应提前执行B.对于有收益资产的美式看跌期权，当标的资产收益很小时，可以提前执行
6、期权C.对于有收益资产的美式看跌期权，提前执行期权可以获得利息收入，应该提前执行D.对于有收益资产的美式看跌期权，提前执行期权可能是合理的参考答案：AC23. 美式期权是指只能在到期日行使的期权。( )A.错误B.正确参考答案：A24. 国际货币市场所有外汇期货合约的交割月份都是一样的，为每年的3月、6月、9月和12月。( )A.错误B.正确参考答案：B25. “1*4”的远期利率协议表示( )。A.1月对4月的远期利率协议B.3个月后开始的1月期FRAC.为期3个月的借款协议D.1个月后开始的3月期FRA参考答案：AD26. 其他条件不变，看涨期权理论价值随行权价格的上升而( )、随标的资产
7、价格波动率的上升而( )。A.下降、上升B.下降、下降C.上升、下降D.上升、上升参考答案：A27. 利率互换双方承诺在事先确定的将来日期、在一名义本金基础上用指定的同种货币定期支付利息给对方;一方是固定利率支付方，另一方是浮动利率支付方;双方没有本金的交换，仅有利息的交换。( )A.错误B.正确参考答案：B28. 清算所虽然以第三方的身份介入买方与卖方之间，但它的介入仅仅限于清算过程，并不涉及具体的交易。( )A.错误B.正确参考答案：B29. 买权可以使买方从基础金融资产市场价格的上涨中获益。( )A.错误B.正确参考答案：B30. 该平台依托于国家计算机网络应急技术处理协调中心，以互联网
8、金融行业的信息提取和风险预警为切入点，绕着互联网金融网站进行信息采集与分析，从互联网金融行业的事前摸底到事中监测，再到事后跟踪实现全流程风险监测。( )A.正确B.错误参考答案：A31. 以下说法正确的是：( )A.无偏预期理论认为，如果收益率曲线是向上倾斜的，市场必定会预期短期利率的上升B.市场分割理论认为长短期市场是相关的C.流动偏好理论指出，如果其他条件相同的话，较长的到期日将会有较低的收益率D.特定期限偏好理论认为短期利率的期望值与远期利率是一致的参考答案：A32. 与远期利率协议FRA不同，对于综合远期汇率协议SAFE，如果未来市场汇率下降了即初级货币贬值了，买方也要按照事先约定的汇
9、率进行结算。( )A.错误B.正确参考答案：B33. 基差(现货价格期货价格)出人意料地增大，会对利用期货合约空头进行套期保值的投资者不利。( )A.错误B.正确参考答案：A34. 久期又被称之为( )。A.剩余期限B.持续期C.修正久期D.凸性参考答案：B35. 某公司计划在3个月之后发行股票，那么该公司可以采用以下哪些措施来进行相应的套期保值?( )A.购买股票指数期货B.出售股票指数期货C.购买股票指数期货的看涨期权D.出售股票指数期货的看跌期权参考答案：B36. 双方约定在未来的某一确定时间，按确定的价格买卖一定数量的某种金融资产的合约。( )T.对F.错参考答案：T37. 跨境电商的
10、发展对互联网金融全球化没有推动作用。( )A.正确B.错误参考答案：B38. 衍生证券定价的基本假设有( )A.市场无摩擦B.市场参与者不承担对手风险C.市场完全竞争D.市场不存在无风险套利机会参考答案：ABCD39. 在2016年12月国务院印发的“十三五”国家信息化规划中，区块链技术和人工智能、虚拟现实、大数据、无人驾驶交通工具、基因编辑等多项高新技术创新被定义为战略性前沿技术。( )A.正确B.错误参考答案：A40. 在利率掉期的期初，掉期合约不给任何一方带来好处。( )A.错误B.正确参考答案：B41. 利率期货的标的资产是利率。( )T.对F.错参考答案：T42. 美国是网络借贷业务
11、模式的鼻祖，诞生了世界首家P2P平台Zopa。( )A.正确B.错误参考答案：B43. 同业拆借的时间一般以( )计算A.日B.月C.季度D.年参考答案：A44. 远期交易中最常见的标价是( )。A.远期汇率B.即期汇率C.远期利率D.远期标价参考答案：AC45. 拥有无红利股票美式看涨期权多头的投资者有可能采取下列行动中的哪些?( )A.一旦有钱可赚就立即执行期权B.当股价跌到执行价格以下时，购买一补偿性的看跌期权C.当期权处于深度实值时，该投资者可以立即出售期权D.对于投资者而言，提前执行该期权可能是不明智的参考答案：CD46. 当证券组合变大时，系统风险将逐渐( )。A.增大B.变小C.
12、不变D.无法确定参考答案：A47. 某投资者买入一手看跌期权，该期权可令投资者卖出100股标的股票。行权价为70元，当前股票价格为65元，该期权价格为7元。期权到期日，股票价格为55元，不考虑交易成本，投资者行权净收益为( )元。A.-300B.500C.300D.800参考答案：D48. 在期货交易中( )是会员单位对每笔新开仓交易必须交纳的保证金。A.基础保证金B.初始保证金C.追加保证金D.变更追加保证金参考答案：B49. 远期包括远期利率协议、综合远期外汇协议、远期股票合约。( )A.错误B.正确参考答案：B50. 远期利率协议是用以锁定利率和对冲利率风险的衍生工具之一。它没有发生实际的贷款本金交付，而只进行利息的交付，这使得远期利率协议不用反映在资产负债表上。( )T.对F.错参考答案：T
南开大学21秋《金融工程学》期末考核试题及答案参考85
