中小企业财务分析

《中小企业财务分析》由会员分享，可在线阅读，更多相关《中小企业财务分析（6页珍藏版）》请在装配图网上搜索。

1、企业财务分析报告范文一、我国中小企业财务报告分析的现状我国中小企业财务报告分析主要是指标分析。基本财务指标主要是根据三张会计报表为依据， 通过比率分析达到分析报表的目的。其指标包括盈利比率、偿债能力比率、资产管理比率。 反映中小企业盈利能力的指标很多，通常使用的主要有销售净利率、销售毛利率、销售期间费用率、资产净利率、净资产收益率；偿债能力分析分为短期偿债能力和长期偿债能力，主要的指标有流动比率、速动比率、资产负债率、 产权比率、 利息保障倍数。 资产管理比率是用来衡量中小企业在资产管理方面的效率的财务比率， 主要包括营业周期、存货周转率、应收账款周转率、流动资产周转率和总资产周转率。 现金流

2、量分析有利于报表使用者正确评价中小企业的支付能力，获利能力和偿债能力。 其中流动性分析是指将资产迅速转变为现金的能力，主要有现金到期债务比、现金流动负债比、 现金债务总额比。 获取现金能力分析是指经营现金净流入和投入资源的比值，包括销售现金比率、 每股营业现金流量、全部资产现金回收率；财务弹性分析是指中小企业适应经济环境变化和利用投资机会的能力，包括现金满足投资比率和现金股利保障倍数；收益质量分析是指报告收益与中小企业业绩之间的相互关系；衡量收益质量的指标是现金营运指数。我国中小企业的财务报告分析注重财务指标分析，极少提到审计报告和会计报表附注分析，这就给那些经营效益不好的单位管理者有机可乘。

3、他们利用报表分析的不完善，大肆操纵利润， 滥用关联方交易以及一些假销售手段等使本来亏损的中小企业变得利润丰富。所以随着市场经济的发展， 经济环境的变化， 中小企业财务报告分析体系必须扩展到审计报告分析、财务指标分析和会计报表附注分析。二、完善中小企业财务报告分析体系的措施随着市场经济的发展，经济环境的变化，会计信息系统越来越复杂，原有的财务报告分析体系已远远不能满足现在分析的需要， 再以以前的分析体系分析现有的财务报告， 有时会出现很大的偏差，甚至得出相反的结论，所以应从以下方面进行补充。1.中小企业会计报表附注分析（ 1）中小企业的应收账款分析。 应收账款是指在中小企业中一项非常重要的流动资

4、产，如果不实行科学的管理， 就很容易形成陈年呆账、 坏账给企中小企业造成损失。所以， 中小企业必须在财务报告附注中列示应收账款的账龄及坏账政策，以便投资者准确判断中小企业的资产质量及财务状况。这样投资者可以分析应收款增加的原因、应收账款结构是否合理、是否按规定提取坏账准备。（ 2）中小企业的存货分析。通过财务报告附注可以清楚地看出存货的结构，这种结构可以看出中小企业的经营状况， 如果原材料存货增加， 而产成品存货减少或略有增加， 说明该中小企业正处于成长期或成熟期， 销售量较大， 能产生较高毛利润； 如果原材料存货减少，而产成品增加， 说明该中小企业正处于衰退期， 该产品正逐渐被新产品代替，

5、或者这种产品生产过剩。 这样的中小企业唯一的出路就是迅速转移新产品的生产。另外，通过财务报告附注还可了解到存货跌价准备的计提情况， 如果存货计提的减值准备大， 表明可收回金额比成本低很多，存货很可能过时或毁损。（ 3）中小企业的营业外收支分析。营业外收支是指与经营活动无直接关系的收支，属于非正常项目， 在进行财务指标分析时， 应注意是否排除这项非正常项目， 这就得根据重要性原则，即相对于净利润的比例，比例较大即为重要，应排除。因为它是偶然性因素，不能长期给中小企业带来收益和损失，不排除就会影响分析结果。（ 4）中小企业的关联方交易。会计准则规定，中小企业尤其是上市公司应在附注中披露关联方交易的

6、金额、 定价政策、 未结算项目的金额或相应比例， 关联交易披露最重要的是定价政策和交易金额。关联方为了操纵利润，经常通过关联方来达到某种目标的目的。2.中小企业的补充财务指标分析（ 1）中小企业的主营业务收现率。主营业务收现率是销售商品、提供劳务收到的现金与主营业务收入的比值。 （主营业务收入收现率 =销售商品、提供劳务收到的现金主营业务收入）。此指标可以弥补销售现金比率的不足，当中小企业处于快速发展时期，随业务量的增长销售现金比率一般都较低， 但不是收益质量不够好， 而是随业务量的增长， 存货和应收项目自然增长的结果。该指标接近117%，说明中小企业产品销售形势看好，相对于购买者存在比较优势

7、，或中小企业信用政策合理，催账工作得力，中小企业能够及时收回现金，保证生产经营顺畅周转，收益质量较高。反之，如果该指标较低，说明中小企业销售形势不佳，或可能存在不正常销售和舞弊的可能性，或信用政策制定不合理、收账不力、 收益质量较差。尤其在分析该指标时， 还应结合资产负债表和损益表中应收账款及营业收入的变化越势 ，分析该指标在大于 117% 时，是否是由于中小企业近年来销售萎缩，以前年度的应收账款得到收回而形成的。（ 2）中小企业的主营业务付现比。主营业务付现比= 购买商品、接受劳务支付的现金主营业务成本。 此指标可以反映中小企业现金支付能力，表明中小企业每发生1 元的主营业务成本，实际支付的

8、现金数额。如果该比率约为117%，说明主营业务成本基本是付现成本，中小企业没有因购货而形成对销货方的负债；如果比例大于117%，说明中小企业除了支付了当期主营业务成本以外，还偿付了前期拖欠的购货款， 树立了良好的商业信用； 如果比例远小于 117%，说明存在赊购，对中小企业形成负债压力，可能会影响中小企业的商誉。净收益营运指数。 净收益营运指数，是指经营净收益与全部净收益的比值。净收益营运指数 =经营净收益净收益 =（净收益 -非经营收益）净收益。净收益营运指数可以评价一个公司的收益质量。非经营收益多，收益质量就差。因为非经营收益的持续性差，非经营收益主要来源是资产的处置和证券交易收益。资产处

9、置不是中小企业的主要业务，不反映中小企业的核心能力。 许多中小企业正是利用“资产置换”达到操纵利润的目的，通过证券交易获利靠的是运气。因此，非经营收益也是收益，但不能代表中小企业的收益“能力”。（ 3）中小企业的审计报告分析。随着会计信息的复杂化，非专业人士利用注册会计师3、 公司的组织结构（1 ）、公司本部的组织架构根据企业实际，公司按照精简、高效，保证信息畅通、传递及时，减少管理环节和管理层次，降低管理成本的原则，现企业机构设置组织结构如下图：4、 财务部职能及各岗位职责（ 1）、财务部职能（略）处长（ 2）、财务部的人员及分工情况财务部共有X 人、财务处副处长X 人、成本价格处副处长X

10、人，副总兼财务部部长X 人、会计员X 人。X 人、财务处（ 3）、财务部各岗位职责（略）二、 主要会计政策、税收政策1、 主要会计政策公司执行企业会计准则企业会计制度及其补充规定，会计年度 1 月 1 日 12 月 31 日，记账本位币为人民币，采用权责发生制原则核算本公司业务。坏账准备按应收账款期末余额的0.5% 计提；存货按永续盘存制；长期投资按权益法核算；固定资产折旧按平均年限法计提；借款费用按权责发生制确认；收入费用按权责发生制确认；成本结转采用先进先出法。2、 主要税收政策（ 1）、主要税种、税率主要税种、税率：增值税17% 、企业所得税33% 、房产税1.2% 、土地使用税X 元/

11、 每平方米、城建税按应交增值税的X% 。（ 2）、享受的税收优惠政策车桥技改项目固定资产投资购买国产设备抵免企业所得税。三、 财务管理制度与内部控制制度（一）财务管理制度（略）（二）内部控制制度1、 内部会计控制规范货币资金2、 内部会计控制规范采购与付款3、 物资管理制度4、 产成品管理制度5、 关于加强财务成本管理的若干规定四、 资产负债表分析1、 资产项目分析（ 1）、 “银行存款 ”分析银 行存款期末 XX7 万元，其中保证金 X 万元，基本账户开户行： ；账号：（ 2）、 “应收账款 ”分析应以下 X 万元、一年以上两年以下计回收额 X 万元。收账款余额：年初 X 万元，期末 X 万

12、元，余额构成：一年 X 万元、两年以上三年以下 X 万元、三年以上 X 万元。预（ 3）、“其他应收款 ”分析其他应收款余额：年初X 万元，期末X 万元。余额构成：一年以下X 万元、一年以上两年以下X 万元、三年以上X 万元。预计回收额X 万元。（ 4）、“预付账款 ”（无）（ 5）、“存货 ”分析期末构成：原材料X 万元、低值易耗品X 万元、在制品X 万元、库存商品X 万元，年初构成：原材料万元、低值易耗品X 万元、在制品X 万元、库存商品X万元。原材 料增加 X 万元，低值易耗品减少 X 万元，在制品增加 X 万元，库存商品减少 X 万元。（ 6）、“长期债权投资”（无）（ 7）、“长期股

13、权投资”分析对XXXX 有限公司投资，账面余额X 万元。（ 8）、“固定资产 ”和 “累计折旧 ”分析机器设备原值X 万元、运输设备原值X 万元、房屋建筑物原值X 万元、土地X 万元，净值分别为XX 万元、 XX 万元、 XX 万元、 X 万元，本年增加固定资产（机器设备） X 万元，原因为XXX 完工，在建工程转入固定资产。六月末累计折旧为X 万元，其中机器设备、运输设备、房屋建筑物分别为X 万元、 X 万元、 X 万元。（ 9）、“在建工程 ”分析技术改造购置设备，增加在建工程X 万元；部分工程完工转固定资产，减少在建工程X 万元。（ 10）、 “无形资产 ”（无）（ 11）、 “待摊费用

14、 ”和 “长期待摊费用 ”（无）（ 12）、 “各项准备金 ”分析 本年无变化（ 13）、 “固定资产清理 ”分析 本年无变化（ 14）、 “待处理财产损益 ”分析本 年无变化（ 15）、 质押、抵押、司法冻结情况本年无变化2、 负债项目分析（ 1）、 “短期借款 ”分析 XX 工 行：生产性流资借款 X 万元，以机器设备（价值为 X 万元）为抵押物。 XX 银 行：生产性流资借款 X 万元，以应收账款（金额为 X 万元）为抵押物。 XX 银 行：本期新增生产性流动资金借款X 万元。 XX 银 行：本期新增军品生产流动资金借款X 万元。（ 2）、 “长期借款 ”分析长 期借款共计 X 万元，主

15、要为技术改造投资。借款依据为：XX 省工程咨询公司 “ XXXX有限责任公司 XXXX 改扩建工程 ”可行性研究报告； 省计委 X 计结构发 （ 2XXX） XX 号文； X 计结构发（ 2XX） XX 号文； XX 公司资计字（ 2XXX） XX 号文和XX 公司 XXXXX 号文等。（ 3）、“应付账款 ”分析应付账款余额：年初X 万元，期末1X 万元。余额构成：一年以下 X 万元，一年以上两年以下X 万元，两年以上三年以下2X 万元，三年以上X 万元。（ 4）、 “其他应付款 ”分析其 他应付款余额：年初一年以下 X 万元，两年以上三年以下 X 万元，三年以上X 万元，期末 X 万元。X 万元。余额构成：（ 5）、“预收账款 ”分析（无）（ 6）、 “应交税金 ”分析年 初增值税留抵 X 万元、房产税 X 万元、印花税 X 万元、土地使用税 X 万元，城建税 X 万元；本年应交增值税 X 万元、城建税 X 万元、房产税 X 万元；本年已交增值税 X 万元、城建税 4 万元、印花税 X 万元、土地使用税 X 万元；期末增值税留抵 X 万元、城建税 X 万元、房产税 X 万元、土地使用税 X 万元。